Panorama de Mercado 24/05/2021

Visão de Mercado

Os principais índices de Wall Street subiam nesta segunda-feira, com o Nasdaq em alta de 1%, uma vez que investidores optavam por ações de tecnologia ao mesmo tempo que se preparavam para dados de inflação nos Estados Unidos nesta semana.
O sentimento de risco também melhora com a retomada dos preços das criptomoedas, depois de uma onda de vendas no fim de semana alimentada por novos sinais de controle chinês sobre o setor, que está em expansão.
O setor de tecnologia subia 1,4%, com Apple Inc, Microsoft Corp e Nvidia fornecendo o maior impulso para o índice S&P 500. Tecnologia está entre os setores do S&P com pior desempenho neste mês.
Os mercados acionários ficaram agitados nas últimas semanas, com investidores divididos entre dados econômicos fortes e temores de que restrições do lado da oferta possam levar a um período prolongado de preços mais altos e forçar o Federal Reserve a reduzir seu suporte durante a crise.
"Estamos vendo um bom e positivo início de semana, uma vez que os valores das ações estão de volta a um nível razoável e são facilmente justificados, o que está ajudando a remover uma boa parcela de negociações especulativas", disse Art Hogan, estrategista-chefe de mercado da National Securities.
Os dados do índice de inflação PCE dos Estados Unidos, medida preferida do Fed, a serem divulgados na quinta-feira estarão no centro das atenções nesta semana.
Às 11:47 (horário de Brasília), o índice Dow Jones subia 0,59%, a 34.410 pontos, enquanto o S&P 500 ganhava 0,989927%, a 4.197 pontos. O índice de tecnologia Nasdaq avançava 1,41%, a 13.661 pontos.

Rentabilidade dos Treasures longos nessa tarde:

Os rendimentos do Tesouro dos EUA caem na manhã de segunda-feira, com poucos dados econômicos sendo divulgados no início da semana.
O rendimento da nota do tesouro de 10 anos de referência caiu para 1,617%. O rendimento dos títulos do tesouro de 30 anos caiu para 2,315%. Os rendimentos se movem inversamente aos preços.

Radar de Mercado:

O dólar é negociado perto de mínimas em quatro meses contra as principais moedas nesta segunda-feira, com as apostas em uma recuperação econômica global robusta continuando a apoiar divisas vistas como mais arriscadas.
O índice do dólar rondava a marca de 90, cedendo 0,26% no dia e levemente acima de uma mínima em quatro meses de 89,646, atingida na sexta-feira.
O dólar, visto como um porto seguro, tem recuado de forma constante desde o final de março, à medida que o otimismo cresce em relação às perspectivas econômicas globais. Mas, ultimamente, parece ter havido pressão para desaceleração dessa tendência de queda, em meio a perspectivas crescentes de juros mais altos nos Estados Unidos depois que o Fed começar a reagir aos sinais de aceleração da inflação.

EUA
A secretária do Tesouro dos Estados Unidos, Janet Yellen, participará de uma reunião de ministros das Finanças do Grupo dos Sete (G7) em Londres, de 4 a 5 de junho, sua primeira viagem ao exterior desde que tomou posse, disse o Departamento do Tesouro nesta segunda-feira.
Yellen usará a reunião para "reforçar o compromisso dos EUA com as prioridades políticas para promover a recuperação global da pandemia de Covid-19, incluindo políticas fiscais de apoio, acesso e distribuição de vacinas", disse o Departamento do Tesouro.
Yellen também discutirá a importância de melhorar a saúde pública para prevenir futuras pandemias e construir economias mais resilientes para enfrentar os desafios da mudança climática, disse.

Europa
Líderes europeus indignados se reúnem segunda-feira em Bruxelas para discutir como punir as autoridades bielorrussas, após o pouso forçado de um voo da Ryanair e a subsequente prisão de um jornalista a bordo.
Um caça a jato escoltou o voo da Ryanair, que estava no espaço aéreo da Bielorrússia, para pousar na capital, Minsk. As autoridades citaram uma ameaça à segurança, mas, em seguida, prenderam o jornalista dissidente Roman Protasevich.
Desde então, a Ryanair chamou isso de “um ato de pirataria de aviação” e a Bielorrússia foi amplamente condenada pelo Ocidente. O avião viajou da Grécia para a Lituânia - dois membros da UE - no domingo.
A cúpula da UE na segunda-feira deveria ser uma reunião sobre a ação climática, mas em vez disso, espera-se que seja dominada pelo incidente na Bielorrússia. “Esta é mais uma tentativa descarada das autoridades bielorrussas de silenciar todas as vozes da oposição”, disseram os 27 países membros da UE em um comunicado na manhã de segunda-feira.

Brasil
Veja abaixo as principais projeções do mercado para a economia brasileira, de acordo com a pesquisa semanal do BC com cerca de 100 instituições financeiras:

Comportamento Global do Dólar

No gráfico acima observamos o dólar canadense como a moeda que mais se valorizou frente ao dólar americano, porém cabe ressaltar que esse movimento de desvalorização global do dólar cabe a todas as moedas destacadas nesse estudo.
Para fundamentar esse argumento, vamos pegar como exemplo o Real brasileiro que nesse gráfico apresenta uma desvalorização frente ao dólar de – 3,2%. A moeda brasileira iniciou o ano de 2021 com uma desvalorização frente a moeda norte americana de -18%, ou seja, mesmo no caso de moedas que tiveram durante todo 2020 a pior performance entre as moedas emergentes temos no Real brasileiro, uma significativa valorização nesses últimos 5 meses de 2021.

Gatilhos do dólar – Comentários

Estamos observando um tom positivo nesse início de semana, uma vez que os valores das ações estão de volta a um nível razoável e são facilmente justificados, o que está ajudando a remover uma boa parcela de negociações especulativas. O recente aumento da inflação visto em algumas áreas da economia dos Estados Unidos deve amenizar depois que os preços se recuperarem das mínimas atingidas no início da pandemia e os desequilíbrios temporários entre oferta e demanda forem resolvidos, disse a diretora do Federal Reserve Lael Brainard nesta segunda-feira.

"Estamos no meio de uma recuperação sem precedentes na economia dos EUA", disse Brainard durante debate virtual organizado pela CoinDesk.
Embora alguns preços possam aumentar ainda mais nos próximos meses, Brainard disse esperar que essas pressões associadas a gargalos de fornecimento e a reabertura "diminuam com o tempo".

Análise Técnica - Gráfico Diário

Dólar X Real: -0,66% (comportamento do dólar ante o Real do Brasil)

O otimismo vindo do exterior potencializa a entrada de capital estrangeiro no mercado nacional o que eleva a oferta de dólares e, consequentemente, reduz a taxa da moeda norte-americana frente ao Real Brasileiro.
O efeito disso é um rompimento no suporte spot em R$5,3380 conforme demonstrado em nosso gráfico de análise técnica abaixo.

Fonte: Reuters e Investing.com